Pagos y financiación comercial

Riesgo país y riesgo de transferencia

Riesgo de que el dinero no llegue al vendedor por acontecimientos económicos o políticos en el país del comprador – escasez de divisas, control de capitales, sanciones, guerra o moratoria – aunque el comprador quiera y pueda pagar. Se mide con la clasificación de riesgo país de la OCDE y las calificaciones soberanas. En ventas a países de alto riesgo se recomiendan cartas de crédito confirmadas, seguro de crédito a la exportación y pago en moneda fuerte.

Términos relacionados

Carta de crédito confirmada

Carta de crédito a la que un segundo banco, normalmente en el país del vendedor (banco confirmador), añade su propio compromiso de pago al del banco emisor. Protege al vendedor cuando el riesgo de crédito del banco emisor o el riesgo país y de transferencia del comprador es alto. La comisión de confirmación suele ser un porcentaje anual según el riesgo, y el contrato debe indicar quién la paga.

Seguro de crédito comercial

Seguro de las cuentas por cobrar del vendedor por ventas a plazo frente a la insolvencia o el impago prolongado del comprador (riesgo comercial) y frente a riesgos políticos como guerra o prohibición de transferencias. La aseguradora fija un límite de crédito por comprador y, en caso de siniestro, suele indemnizar el 85–95 % de la deuda. Lo ofrecen agencias de crédito a la exportación como Türk Eximbank y aseguradoras como Allianz Trade, Coface o Atradius. La póliza también facilita financiación bancaria más barata.

Control de sanciones y de exportación

Comprobar si comprador, vendedor, bancos, buque y usuario final figuran en las listas de sanciones de la ONU, la UE, EE. UU. (OFAC) o Reino Unido (OFSI), y si la mercancía va a países sancionados o usos prohibidos. Los bancos pueden congelar pagos con riesgo de sanciones y las infracciones conllevan multas elevadas y cierre de cuentas. Como las sanciones cambian a menudo, el control debe repetirse en cada operación, atendiendo a señales de elusión como cambios de nombre de buques o AIS apagado.

Explicado en el manual de comercio

Manual de comercio