Pagamenti e finanza commerciale

Rischio paese e rischio di trasferimento

Rischio che il denaro non raggiunga il venditore per eventi economici o politici nel paese dell’acquirente – carenza di valuta, controlli sui capitali, sanzioni, guerra, moratoria – anche se l’acquirente vuole e può pagare. Si misura con la classificazione del rischio paese OCSE e i rating sovrani. Per vendite verso paesi ad alto rischio sono consigliati credito confermato, assicurazione del credito all’export e pagamento in valuta forte.

Termini correlati

Lettera di credito confermata

Lettera di credito a cui una seconda banca, di solito nel paese del venditore (banca confermante), aggiunge il proprio impegno di pagamento a quello della banca emittente. Tutela il venditore quando il rischio di credito della banca emittente o il rischio paese e di trasferimento dell’acquirente è elevato. La commissione di conferma è in genere una percentuale annua legata al rischio; il contratto deve stabilire chi la paga.

Assicurazione del credito commerciale

Copertura dei crediti del venditore da vendite a termine contro insolvenza o mancato pagamento prolungato dell’acquirente (rischio commerciale) e contro rischi politici come guerra o blocco dei trasferimenti. L’assicuratore fissa un limite di credito per ciascun acquirente e in caso di sinistro indennizza di solito l’85–95 % del credito. Offerta da agenzie di credito all’export come SACE o Türk Eximbank e da assicuratori come Allianz Trade, Coface e Atradius. La polizza agevola anche finanziamenti bancari più convenienti.

Screening sanzioni e controllo delle esportazioni

Verifica che acquirente, venditore, banche, nave e utilizzatore finale non compaiano nelle liste sanzioni ONU, UE, USA (OFAC) o Regno Unito (OFSI) e che la merce non vada verso paesi sanzionati o usi vietati. Le banche possono bloccare i pagamenti a rischio e le violazioni comportano multe pesanti e chiusura dei conti. Poiché le sanzioni cambiano spesso, lo screening va ripetuto a ogni operazione, prestando attenzione a segnali di elusione come cambi di nome delle navi o AIS spento.

Spiegato nel manuale del commercio

Manuale del commercio